Nell'ultimo anno, l'exchange-traded fund Bitcoin spot di BlackRock ha generato quasi 245 milioni di dollari in commissioni, diventando così l'ETF più redditizio per l'azienda con un ampio margine.
L'ETF iShares Bitcoin Trust (IBIT) supera attualmente l'ETF iShares Russell 1000 Growth (IWF) e l'ETF iShares MSCI EAFE (EFA) di 25 milioni di dollari in termini di ricavi annui, come ha pubblicato lunedì su X l'analista di ETF Eric Balchunas.
IBIT è diventato l'ETF di BlackRock più redditizio quando ha superato IWF ed EFA intorno alla metà di luglio, come mostrano i precedenti post di Balchunas su X.
Tutti gli altri ETF di BlackRock tra i primi 12 per ricavi da commissioni esistono da più di un decennio, ha osservato Balchunas lunedì, aggiungendo che IBIT è ora a un passo, ovvero a 2,2 miliardi di dollari, dal raggiungere il traguardo dei 100 miliardi di dollari, nonostante sia stato lanciato solo 22 mesi fa.
BlackRock genera ricavi da IBIT attraverso commissioni di gestione, attualmente pari allo 0,25% del suo patrimonio totale in gestione, con ricavi in aumento grazie alla domanda degli investitori e al rialzo del prezzo di Bitcoin (BTC).
IBIT è il fondo Bitcoin spot dominante negli Stati Uniti. La scorsa settimana, il fondo ha assorbito oltre 1,8 miliardi di dollari dei 3,2 miliardi di dollari in afflussi totali negli ETF Bitcoin spot statunitensi, nella sua seconda settimana più importante mai registrata. Nel fine settimana Bitcoin ha superato per la prima volta la soglia dei 125.000 $.
L'aumento della domanda di ETF Bitcoin spot è stato anche determinato dal cambiamento di atteggiamento di Washington nei confronti delle crypto sotto l'amministrazione Trump, che ha promesso di rendere l'America la “capitale mondiale delle crypto”.
L'IBIT è destinato a diventare l'ETF più veloce di sempre a raggiungere i $100 miliardi
Con un patrimonio netto di 97,8 miliardi di dollari accumulato in soli 435 giorni, IBIT è sulla buona strada per superare il fondo indicizzato S&P 500 di Vanguard (VOO) e diventare l'ETF ad aver raggiunto più velocemente i 100 miliardi di dollari, ha osservato Balchunas. VOO ha raggiunto i 100 miliardi di dollari in 2.011 giorni (circa cinque anni e mezzo).
BlackRock sta esplorando un nuovo modo per generare ricavi da Bitcoin
Alla fine del mese scorso, BlackRock ha presentato domanda per la registrazione di una società fiduciaria nel Delaware, legata al suo ETF Bitcoin Premium Income — un segnale dell’intenzione di ampliare la propria gamma di prodotti su Bitcoin.
Il prodotto proposto da BlackRock venderebbe opzioni covered call sui futures Bitcoin, raccogliendo premi per generare rendimenti.
Le distribuzioni regolari, tuttavia, comprometterebbero il potenziale rialzo derivante dall'investimento in IBIT, che rispecchia i movimenti del prezzo di Bitcoin.
Balchunas ha affermato che questa mossa indica che BlackRock continuerà a proporre prodotti legati a Bitcoin ed Ether (ETH) e non si unirà alla frenesia degli ETF altcoin che altri asset manager stanno cercando di offrire, almeno per ora.
La Securities and Exchange Commission degli Stati Uniti ha sospeso le revisioni sulle richieste di ETF crypto fino alla riapertura del governo federale.